Dolar AS Rally untuk Hari Kedua Berturut-turut di Tengah Prospek Tiongkok, Pergeseran Kebijakan ECB

• Dolar AS menguat saat Moody's menurunkan peringkat kredit Tiongkok.
• Para pedagang bersiap menghadapi data IMP Jasa ISM dan JOLTS pada hari Selasa.
• Indeks Dolar AS melonjak ke 104,00, mematahkan level-level resistance penting.

Dolar AS (USD) terapresiasi secara signifikan di sesi perdagangan Eropa pada hari Selasa setelah lembaga pemeringkat Moody's menurunkan prospek kredit Tiongkok dari stabil menjadi negatif karena meningkatnya utang. Kekuatan Dolar AS yang lebih besar berasal dari anggota European Central Bank (ECB), Isabel Schnabel, yang mengatakan bahwa ia terkejut dengan penurunan inflasi yang substansial dan tidak diperlukan lagi kenaikan suku bunga.

Dari sisi ekonomi, kalender ekonomi mulai intensif dengan IMP Jasa Institute for Supply Management (ISM) diumumkan pada Selasa ini. Para pedagang juga dapat melihat seberapa sehat permintaan tenaga kerja melalui data lowongan kerja JOLTS AS. Angka-angka Manajer Pembelian S&P Global diprakirakan tidak akan memberikan pengaruh, meskipun jika melebihi ekspektasi mungkin akan memberi dorongan lebih besar pada Dolar AS.

Ringkasan Harian: Tekanan Meningkat Menuju Nonfarm Payrolls

• Lembaga pemeringkat Moody's telah mengeluarkan prospek negatif untuk Tiongkok, penurunan peringkat dari sebelumnya "stabil".
• Anggota dewan European Central Bank (ECB) Isabel Schnabel mengatakan bahwa ia terkejut dengan kecepatan penurunan inflasi di zona euro, dan seharusnya tidak diperlukan kenaikan suku bunga lebih lanjut. Schnabel dianggap sebagai hawk, yang membuat komentar ini menjadi lebih penting dan menandakan perubahan sikap dan prospek ECB.
• Pada pukul 13:55 GMT (20:55 WIB), Indeks Redbook akan dirilis. Sebelumnya  di 6,3%.
• Pada pukul 14:45 GMT (21:45 WIB), Indeks Manajer Pembelian S&P Global akan dirilis:
  1. IMP Jasa diprakirakan tetap stabil dari laporan pendahuluan di 50,8.
  2. Laporan pendahuluan Komposit untuk bulan November adalah 50,7.
• Kumpulan data penting pada pukul 15:00 GMT (22:00 WIB):
  1. Institute for Supply Management (ISM) akan merilis data untuk bulan November:
  2. IMP Jasa Utama untuk bulan November diprakirakan naik dari 51,8 ke 52.
  3. Indeks Ketenagakerjaan Jasa untuk bulan Oktober di 50,2. Tidak ada prakiraan.
  4. Indeks Pesanan Baru Jasa untuk bulan Oktober di 55,5. Tidak ada prakiraan.
  5. Indeks Harga Jasa yang Dibayarkan untuk bulan Oktober di 58,6. Tidak ada prakiraan.
  6. Lowongan Kerja JOLTS untuk bulan Oktober diprakirakan sedikit turun dari 9,553 juta ke 9,3 juta.
• Ekuitas mengalami penurunan parah pada Selasa ini dengan hampir semua indeks ekuitas Asia turun lebih dari 1%, dengan indeks-indeks utama Tiongkok turun lebih dari 2%. Ekuitas Eropa diperdagangkan di zona merah, dan futures AS tidak memiliki arah.
• FedWatch Tool dari CME Group menunjukkan bahwa pasar menilai 97,5% kemungkinan Federal Reserve akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuan minggu depan.
• Obligasi pemerintah AS bertenor 10-tahun stabil di 4,23%. Imbal hasil di Eropa, di sisi lain, turun.

Analisis Teknis Indeks Dolar AS: Kembali ke Level-Level Musim Panas

Dolar AS diperdagangkan di sekitar 103,74 dan level berikutnya, 104,00, sudah di depan mata. Elemen-elemen seperti perubahan tiba-tiba dari ECB untuk tidak menaikkan suku bunga semakin memperlebar perbedaan rates antara Dolar AS dan mata uang lainnya. Dalam konteks yang menguntungkan ini, Indeks Dolar AS (DXY) juga rally. Dengan beberapa resistance penting ditantang dan ditembus, terdapat lebih banyak ruang bagi penguatan Dolar di depan.

DXY telah menunjukkan penutupan harian yang bagus pada hari Senin dan pembukaan tepat di atas Simple Moving Average (SMA) 200-hari, yang berada di dekat 103,58. DXY masih bisa naik lebih jauh jika data ketenagakerjaan kembali memicu kenaikan imbal hasil AS. Pola dua tingkat penutupan harian yang lebih rendah diikuti dengan pembukaan yang lebih tinggi akan dengan cepat melihat DXY kembali di atas 104,28, dengan SMA 200-hari dan 100-hari berubah menjadi level-level support.

Untuk sisi bawah, level bersejarah dari bulan Agustus mulai berlaku, ketika rally musim panas Greenback terjadi. Terendah Juni masuk akal untuk menjadi support, dekat 101,92, tepat di bawah 102,00. Jika lebih banyak peristiwa terjadi yang memicu penurunan lebih lanjut rates AS, diprakirakan akan terjadi pemangkasan sepenuhnya rally musim panas 2023, menuju 100,82, diikuti oleh 100,00 dan 99,41.